🐿️ Das Altersvorsorgedepot kommt: Was du jetzt tun kannst – und was noch Zeit hat. Blogbeitrag von Edda vom 4. Oktober

Ab Januar 2027 gibt der Staat bis zu 540 Euro im Jahr dazu, wenn du in ein gefördertes Altersvorsorgedepot einzahlst – und fast alle sind berechtigt. Aber welches der drei Depots passt zu dir? Was wird aus deinem alten Riester-Vertrag? Und warum solltest du im Oktober noch nichts unterschreiben? Edda sortiert Zulagen, Kosten und Haken – mit einem Fahrplan in fünf Schritten.

Das Wichtigste zuerst: Die meisten von uns können ab Januar bis zu 540 Euro im Jahr vom Staat dazubekommen – wenn sie in ein zertifiziertes, staatlich gefördertes Altersvorsorgedepot einzahlen. Angestellte, Beamtinnen, Selbstständige, Minijobber, Eltern in der Kindererziehungszeit: fast alle sind dabei.

Mein Anstoß zu diesen Beitrag: Neulich habe ich einem Verein bei uns in der Verbandsgemeinde angeboten, im Dorfgemeinschaftshaus einen Infoabend zum Altersvorsorgedepot zu machen. Ehrenamtlich, ohne Produkt im Gepäck. Die Absage kam freundlich und prompt: Die Allianz sei Ende September ohnehin schon da.

Da wurde mir klar: Das Interesse ist riesig – und der Vertrieb ist schneller als der Vergleich. Genau deshalb ist das Altersvorsorgedepot, kurz AVD, unser Börsenthema des Monats. In drei Monaten geht es los. Zeit, dass du dir selbst ein Bild machst, bevor es jemand anderes für dich tut.

Was sich ab Januar ändert

Am 1. Januar 2027 löst das Altersvorsorgedepot die Riester-Rente ab. Der große Unterschied: Die Garantiepflicht fällt weg. Bei Riester mussten Anbieter jeden eingezahlten Euro garantieren – das hat sie in renditeschwache Anlagen gezwungen und die Verträge teuer gemacht.

Im AVD darf dein Geld jetzt dorthin, wo es über Jahrzehnte arbeiten kann: in breit gestreute ETFs und Fonds, auf Wunsch zu 100 Prozent in Aktien. Einzelaktien und Krypto bleiben draußen.

Neu ist auch, wer mitmachen darf. Wie eingangs gesagt: Neben Angestellten und Beamtinnen sind erstmals Selbstständige dabei, außerdem Minijobber ohne Befreiung von der Rentenversicherung, Eltern in der Kindererziehungszeit und Ehepartner über den förderberechtigten Partner.

Was der Staat dazugibt

Die Förderung ist einfacher als bei Riester – und sie belohnt gerade kleine Beträge:

50 Prozent Zulage auf die ersten 360 Euro, die du im Jahr einzahlst
25 Prozent Zulage auf alles darüber, bis 1.800 Euro im Jahr
300 Euro Kinderzulage pro Kind und Jahr: Bis 25 Euro im Monat wird jeder Euro verdoppelt
200 Euro Bonus einmalig, wenn du vor deinem 25. Geburtstag startest

Zwei Beispiele:

Du zahlst 30 Euro im Monat → 360 Euro rein, 180 Euro vom Staat dazu.
Du zahlst 150 Euro im Monat → 1.800 Euro rein, 540 Euro dazu. Mehr Zulage gibt es nicht.

Dabei bist du schon ab 10 Euro im Monat. Und beim Ansparen fallen weder Abgeltungsteuer noch Vorabpauschale an – der Zinseszins darf ungestört arbeiten. Versteuert wird erst in der Rente, mit deinem persönlichen Steuersatz.

Du hast noch einen Riester-Vertrag?

Dann bist du in großer Gesellschaft. Laut Bundesarbeitsministerium gibt es noch knapp 15 Millionen Riester-Verträge. Gut ein Fünftel bis knapp ein Viertel davon – also mehr als drei Millionen – wird gar nicht mehr bespart. Und viele lohnen sich schlicht nicht: zu hohe Kosten, zu wenig Rendite durch die Garantiepflicht.

Ab Januar kannst du deinen Riester-Vertrag ins Altersvorsorgedepot übertragen, ohne Zulagen zurückzuzahlen. Du musst aber nicht: Bestehende Verträge laufen weiter. Kündigen ist fast immer die schlechteste Lösung, denn dann sind Zulagen und Steuervorteile weg.

Eher wechseln: Dein Vertrag kostet mehr als 1 Prozent im Jahr und du hast noch über fünf Jahre bis zur Rente.
Eher bleiben: alte Verträge mit hohem Garantiezins (2002 bis 2006: 2,75 bis 3,25 Prozent), ein garantierter Rentenfaktor oder nur noch wenige Jahre bis zur Rente.
In die Beratung: Wohn-Riester. Der Wechsel ist komplex.

Frag vorher bei deinem Anbieter drei Dinge ab: möglicher Garantiezins, Rentenfaktor und laufende Kosten.

Drei Depots – welches passt zu dir?

	Standarddepot	Freies AVD	Garantieprodukt
Mein Spitzname	Der Autopilot	Die Selbstwahl	Der Sicherheitsgurt
So funktioniert es	Zwei Fonds, automatisch gemischt, wird vor der Rente sicherer	Du wählst aus mehr als 1.000 ETFs und Fonds	80 oder 100 Prozent Beitragsgarantie
Kosten	gedeckelt auf 1,0 Prozent im Jahr	kein Deckel, der Wettbewerb entscheidet	meist höher
Für dich, wenn …	du es einfach willst	du selbst steuern willst	du ohne Garantie nicht schlafen kannst (was sich aber trainieren lässt)

Die Zulage ist bei allen dreien gleich. Der Unterschied liegt bei den Kosten – und die sind der Renditekiller, den wir aus dem Pilzbeitrag vom vergangenen Herbst schon kennen.

Mein Rechenbeispiel: 150 Euro im Monat plus volle Zulage, 40 Jahre lang, 6 Prozent Marktrendite. Mit 0,2 Prozent Kosten im Jahr landest du bei rund 344.000 Euro. Mit 1,0 Prozent bei rund 283.000 Euro. Gut 60.000 Euro Unterschied – für denselben Sparbetrag.

Der Kostendeckel von 1,0 Prozent ist eine Obergrenze, kein Qualitätssiegel. Die gute Nachricht: Der Wettlauf um dich läuft bereits. Scalable Capital, Quirion mit Vanguard, Smartbroker+ und die Deka haben Standarddepots mit Produktkosten zwischen 0,07 und 0,15 Prozent angekündigt. Andere, etwa Trade Republic, die ING oder Consors, hatten bis September noch keine Konditionen genannt.

Die Haken – ehrlich benannt

Das AVD ist reine Langstrecke. In unserem Drei-Töpfe-Modell wohnt es im dritten Topf, beim strategischen Vermögensaufbau. Das heißt:

Dein Geld ist gebunden. Die Auszahlung startet frühestens mit 65, spätestens mit 70. Wer vorher rausgeht, zahlt die Zulagen zurück.
Die Steuer kommt später. In der Rente versteuerst du die Auszahlungen mit deinem persönlichen Steuersatz.
Kein Alles-auf-einmal. Zum Start darfst du bis zu 30 Prozent entnehmen. Der Rest fließt über einen Auszahlplan bis mindestens 85 oder als lebenslange Rente.

Deshalb ersetzt das AVD weder deine Cash-Reserve noch deine anderen Investment. Meine Lieblingskombi: bis zu 150 Euro im Monat ins AVD, alles darüber flexibel ins eigene ETF-Depot.

Dein Fahrplan in fünf Schritten

Status checken: Bin ich förderberechtigt? Nicht dabei sind Vollrentnerinnen und -rentner und freiwillig Versicherte.
Betrag festlegen: Ab 10 Euro im Monat bist du dabei, die volle Zulage gibt es mit 150 Euro.
Depotart wählen: Autopilot, Selbstwahl oder Sicherheitsgurt. Wenn du einmal im Jahr ein, zwei Stunden investieren willst, reicht das Standarddepot oder ein Welt-ETF im freien AVD.
Anbieter vergleichen: Produktkosten plus Depotkosten – und zwar die nach dem ersten Jahr. Lockangebote laufen aus.
Starten: Und dann: Füße hoch.

Für den ETF im freien AVD gelten dieselben Fragen wie immer: breit gestreut, laufende Kosten möglichst niedrig, groß genug, gut handelbar.

Was du mitnehmen kannst

Tipp: Lass dir Zeit mit der Auswahl. Die Bafin zertifiziert die Anbieter gerade erst, die ersten Genehmigungen werden für November erwartet. Denn: Ab fünf Jahren Laufzeit ist der Anbieterwechsel kostenlos, davor kann er bis zu 150 Euro kosten.

Merksatz für diesmal: Die Zulage schenkt dir der Staat – die Kosten entscheidest du. Und du hast Zeit bis Dezember 2027.

Handlungsempfehlung: Nimm dir diese Woche 15 Minuten. Kläre, ob du förderberechtigt bist, und wenn du einen Riester-Vertrag hast, frag bei deinem Anbieter drei Dinge ab: Möglicher Garantiezins, Rentenfaktor und laufende Kosten.

Vor allem: Lass dir nicht aufschwätzen!

Wie gehst du es an: Autopilot oder Selbstwahl? Und hast du noch einen Riester-Vertrag in der Schublade?

Dieser Beitrag ist keine Anlageberatung. Alle Rechenbeispiele sind vereinfacht und keine Prognose. Stand: Oktober 2026 – Details können sich bis zum Start noch ändern.